Čo je to rezervný pomer?
Pomer minimálnych rezerv je minimálne percento zo sumy stanovenej centrálnou bankou na odstavenie stranou každou komerčnou bankou, je to požiadavka, ktorú musí každá banka dodržiavať v súlade s predpismi, a ústredný orgán má právo túto hodnotu zvýšiť alebo znížiť. pomer podľa ekonomickej požiadavky.
Vypočítajte požiadavku na rezervu
Jednoduchý a priamy výpočet povinných minimálnych rezerv, ktorý priamo súvisí s výškou záväzkov z vkladov, ktoré banka má
Pomer rezerv = vklady * Povinnosť rezervy
Príklad: Ak Európska centrálna banka (ECB), ktorá je centrálnou bankou pre banky pôsobiace v eurozóne, stanovila povinnú minimálnu rezervu vo výške 8% a banka má vklady vo výške 2 miliárd EUR.
Banka si teda musí ponechať 2 miliardy EUR * 8% = 160 miliónov EUR ako povinnú minimálnu rezervu.
Povinné minimálne rezervy v USA Federálnou bankou
Nasledujúca snímka ilustruje povinné minimálne rezervy vyplňované z komerčných bánk v USA.
Zdroj: federalreserve.gov
- V medziach stanovených zákonom má výhradnú právomoc nad zmenami, ktoré sú k dispozícii pre neskoršie potreby, správna rada Federálneho rezervného systému. V januári 2019 krmivo osviežilo svoje potreby pre skladové prevádzky rôznych veľkostí.
- Banky s čistými výmennými záznamami viac ako 124,2 milióna dolárov musia udržiavať úspory 10% z čistých výmenných účtov.
- Banky s viac ako 16,3 milióna až 124,2 milióna dolárov musia ušetriť 3% z čistých výmenných účtov.
- Banky s čistými výmennými záznamami do 16,3 milióna dolárov alebo menej nemajú potrebu zadržiavania. Väčšina bánk v Spojených štátoch patrí do hlavnej triedy.
- Feed nastavil 0% predpoklad pre neosobné časové obchody a záväzky v mene eura.
Fungovanie rezervného pomeru
- Podmienka rezervy je dôvodom pre všetky rôzne napájané nástroje. V prípade, že banka potrebuje viac finančných prostriedkov na splnenie svojich požiadaviek, môže získať od rôznych bánk. Rovnako by to mohlo získať z okna pre zľavy z federálnych rezerv.
- Peňažné banky, ktoré si navzájom kupujú alebo si navzájom požičiavajú, aby splnili podmienku povinných minimálnych rezerv, sa nazývajú federálne fondy. Úroky, ktoré si navzájom účtujú, aby získali udržateľné aktíva, sú sadzbou vloženého fondu. Všetky ďalšie poplatky za pôžičku závisia od tejto sadzby. Fed používa tieto nástroje na kontrolu likvidity vo finančnom rámci.
- Čím vyšší je predpoklad povinných minimálnych rezerv, tým menšia je výhoda, ktorú banka zo svojich peňazí prináša. Vysoký predpoklad je obzvlášť ťažký pre malé banky. V žiadnom prípade nemajú veľa na požičiavanie. Krmivo vylúčilo malé banky z predpokladu. Malá banka je zjednotená s vkladmi vo výške 16,3 milióna dolárov alebo menej.
- Zmena povinných minimálnych rezerv je pre banky nákladná. Núti ich zmeniť svoje systémy. Následne napájaná doska občas zmení pomer rezerv.
Účinky zmeny pomeru rezerv
Nasledujú účinky zmeny pomeru rezerv.
# 1 - Bankové úvery a peniaze
- Rezervy predstavujú úroveň hotovosti, ktorú musia banky držať pre prípadné neskoršie použitie a nepožičiavajú si ich. Napríklad s predpokladom 10-percentného úspory na čistých devízových účtoch by bola banka, ktorá by zaznamenala čistý prírastok týchto vkladov vo výške 200 miliónov dolárov, povinná vytvoriť potrebné úspory o 20 miliónov dolárov.
- Banka by mala možnosť požičať si zvyšných 180 miliónov dolárov v hotovosti, čo by spôsobilo rozšírenie bankového úveru. Keďže sa tieto aktíva požičiavajú, vkladajú sa do finančného rámca navyše.
- Kolísanie vkladov ovplyvňuje hotovosť a bankový úver:
- Rozšírenie pomeru (povinných minimálnych rezerv) zmenšuje objem vkladov, ktoré je možné podporiť danou úrovňou predpokladov, a bez rôznych činností zmenšuje stav hotovosti a zvyšuje náklady na úver.
- Zníženie požiadavky ponecháva bankám spočiatku veľké množstvo úspor, ktoré môžu podnietiť vývoj úrovne bankových úverov a obchodov a zníženie finančných nákladov.
# 2 - Úroková sadzba
- Zvýšenie pomeru rezerv znižuje mieru hotovosti, ktorú si banky musia požičať. Keďže zásoby hotovosti sú nižšie, banky si môžu za ich požičanie účtovať viac. To zvyšuje náklady na financovanie a podobne klesajú úrokové sadzby, ak majú banky na požičiavanie k dispozícii menej povinných minimálnych rezerv a väčšiu likviditu.
- V každom prípade je zmena predpokladov pre banky nákladná. Národné banky by preto radšej neupravovali nevyhnutnosť zakaždým, keď presunú stratégiu súvisiacu s peniazmi. Majú skôr veľa rôznych nástrojov, ktoré majú podobný dopad ako zmena nutnosti zadržania.
- Napríklad federálny výbor pre otvorený trh stanovuje cieľ sadzby vložených prostriedkov na svojich bežných zasadnutiach. V prípade, že je sadzba vložených prostriedkov vysoká, bude pre banky strednodobé požičiavanie ďalších stáť viac. To má podobný vplyv ako zvýšenie pomeru rezerv.
Dôležitosť ukazovateľa minimálnych rezerv
Nasleduje význam pomeru rezerv.
- Miera minimálnych rezerv je rozhodujúcou súčasťou menovej politiky. Federálna rezerva môže znížiť podiel na držbe, napríklad na povolenie expanznej stratégie týkajúcej sa peňazí a na posilnenie finančného rozvoja.
- Tento pokles umožňuje bankám požičiavať väčšie množstvo ich hotovosti iným klientom bánk a obstarávať prémie. Títo klienti tak vklad vkladu pokračujú na svoje vlastné účty a postupuje sa nepresvedčivo.
- Toto rozšírenie ponuky prístupných finančných prostriedkov znižuje náklady na tieto fondy (tj miera poskytovania úverov), čím sa povinnosť zlacňuje a navyše láka na dlžníkov.
- Naopak, ak federálna rezerva rozšíri podiel držby (čo v menšej miere ponechá obchody banky prístupné na požičiavanie), dôjde k obratu a federálna rezerva môže uzavrieť ekonomiku.
- Ako metódu na zaručenie bezpečnosti rozpočtových nadácií krajiny menový orgán stanovuje minimálne proporcie, takže banky majú neustále k dispozícii hotovosť na vyrovnanie problému, kde kvôli hromadnému výberu majú banky stále dostatok finančných prostriedkov, aby zabránili panike u zákazníkov .
Záver
Pomer minimálnych rezerv je kľúčovou súčasťou finančného systému a môže sa tiež použiť ako efektívny nástroj na vyváženie menovej štruktúry národa; a nakoniec centrálna banka zníži rezervný pomer, aby poskytla bankám viac hotovosti na pôžičky, a zdvihne ekonomiku a rozšíri podiel rezerv, keď potrebuje znížiť ponuku hotovosti a kontrolovať infláciu.
