Správa zodpovednosti za aktíva (definícia) Techniky s príkladmi

Čo je správa zodpovednosti za aktíva?

Správa aktív / pasív je proces, ktorý je definovaný ako splácanie záväzkov z aktív a peňažných tokov spoločnosti a jeho správna implementácia znižuje riziko straty pri včasnom nesplnení záväzkov. Spoločnosti musia zabezpečiť, aby aktíva a peňažné toky boli v prípade potreby k dispozícii včas, aby sa zabránilo ďalším úrokom a pokutám. Lepšie využitie správy aktív / pasív pomáha dosiahnuť ďalší obchodný zisk.

Techniky používané pri správe zodpovednosti za aktíva

1) Analýza medzery v aktívach a pasívach

Medzera je definovaná ako rozdiel medzi aktívami citlivými na mieru a pasívami citlivými na mieru.

GAP = aktívum citlivé na mieru - pasíva citlivé na mieru GAP Ratio = aktívum citlivé na mieru / pasíva citlivé na mieru

2) Pomer krytia majetku

Ďalším dôležitým pomerom pri správe majetku a záväzkov je pomer krytia majetku, ktorý určuje počet dostupných aktív na splatenie dlhov.

Pomer krytia majetku = ((celkové aktívum - nehmotné aktívum) - (súčasné pasíva - krátkodobý dlh)) / celkový dlh

Čím vyšší je pomer krytia aktív, tým viac aktív musí spoločnosť zaplatiť. Spoločnosti by mali mať tento pomer minimálne ako viac ako 1.

Príklady riadenia zodpovednosti za aktíva v rôznych odvetviach

Nasledujú príklady rôznych priemyselných odvetví.

# 1 - Bankový priemysel

Banky sú finančným sprostredkovateľom medzi jej klientmi a budúcim úsilím. Banky berú od svojich klientov vklad, za ktorý sú povinní platiť úroky. Z týchto vkladov poskytujú pôžičky, za ktoré majú úrokové výnosy. Banky musia zaviesť silnú správu aktív a pasív, aby zabezpečili medzi čistým úrokovým výnosom a zaistili, že bude môcť kedykoľvek splatiť svoje vklady klientov.

# 2 - Poisťovacie spoločnosti

Poisťovne poskytujú dva typy poistenia: životné a neživotné. Neživotné poistenie je poistenie majetku a vozidiel. Poisťovne dostávajú platby od iných strán, sú však povinné zaplatiť podľa potreby jednorazovú sumu. Budú sa teda musieť ubezpečiť, že kedykoľvek majú k dispozícii prostriedky na splatenie týchto záväzkov.

# 3 - Plán výhod

Plány výhod, ako napríklad budúce dôchodkové plány, odoberajú niektoré prostriedky z platov zamestnancov a potom v budúcnosti vyplatia túto sumu s príslušnou sadzbou v čase odchodu do dôchodku. Tieto skupiny sa musia ubezpečiť, že majú finančné prostriedky na splnenie týchto záväzkov.

Výhody

Výhody sú nasledujúce:

  • Pomáha spoločnostiam pri meraní a riadení rizík.
  • Efektívne riadenie zodpovednosti za aktíva zaisťuje riadenie rizika likvidity.
  • Účinný ALM chráni a zvyšuje zisk a čisté imanie spoločnosti.
  • Zvyšuje čistý úrokový výnos bankovej inštitúcie.
  • ALM sa používa na vyčíslenie rôznych druhov rizík v spoločnosti.
  • Pomáha pri finalizácii krátkodobého a dlhodobého plánovania spoločnosti.
  • Pomáha pri strategizovaní uvedenia nových produktov na trh.

Obmedzenie

Pod bodom je obmedzenie:

  • Existujú ďalšie kritériá, ktoré je potrebné zohľadniť pri kontrole rizík spoločnosti, okrem riadenia aktív a pasív
  • Môže to byť niekedy zavádzajúce.
  • Riziko je niekedy lepšie, pretože vysoké riziko poskytuje vyššie výnosy.

Dôležité poznámky

  • Jeho cieľom je riadenie rizika, nie jeho eliminácia.
  • Jedná sa o proces prijímania rozhodnutí o kontrole rizík a stabilizácie systému vyvážením aktív a pasív.
  • Spoločnosti by mali mať primerané aktíva na splatenie svojich záväzkov, kedykoľvek sú splatné.
  • Spoločnosti môžu na kvantifikáciu tohto riadenia použiť analýzu rozdielov a pomer krytia aktív.
  • V bankovom priemysle sa používa na riešenie rizika nesúladu medzi pasívom a aktívami z dôvodu rizika úrokovej sadzby alebo rizika likvidity.

Záver

Správa aktív je dôležitý koncept, ktorý sa používa v rôznych priemyselných odvetviach, predovšetkým v bankovníctve a poisťovníctve. Účinný rámec politiky správy aktív môže zvýšiť ziskovosť bánk zvýšením čistého úrokového výnosu.

Lepší pohľad možno považovať za koordinovaný proces kombinovania položiek súvahy do správneho mixu. Podstata techniky, podľa ktorej by spoločnosti mali mať adekvátne aktíva na splácanie svojich záväzkov, je správa systému pasív systematickým prístupom, ktorý poskytuje ochranu pred rizikami, ktoré môžu vzniknúť z nesúladu medzi pasívami a pasívami.

Zaujímavé články...