Kalkulačka pridelenia majetku Pridelte aktíva pomocou pravidla palca

O kalkulačke rozdelenia aktív

Vzorec na výpočet pridelenia majetku je uvedený nižšie:

Z čoho

A je vek jednotlivca.

Alokácia aktív nie je ľahká úloha a neexistuje žiadna metóda, ktorá by ich určila rovnako, a líši sa to od prípadu k prípadu a individuálne od jednotlivca. To zahŕňa zváženie faktorov, ako je vek, rizikový profil, životné ciele, súčasný dlh atď., A všetky tieto faktory ovplyvňujú veľa rozhodnutí o alokácii aktív, pretože správca portfólia by s týmito fondmi manipuloval a zodpovedajúcim spôsobom by menil alokáciu aktív. Majú vyhlásenie o investičnej politike, ktoré sa bežne nazýva IPS a ktoré má vopred stanovenú mieru návratnosti požadovanú pre portfólio. Podľa toho sa určí alokácia, ktorá sa bude neustále meniť, ak dôjde k zmene niektorého z dôležitých faktorov.

Pretože to však vyžaduje veľa komplikácií a výpočtov, zameriame sa na jednoduchý vzorec (palcové pravidlo), pri ktorom odrátame vek od 100, aby sme určili alokáciu, ktorá sa má vykonať na sklade, ktorá sa považuje za rizikový majetok. Zvyšné percento je možné prideliť menej rizikovým aktívam alebo ich možno ponechať v hotovosti. Pre zjednodušenie budeme brať do úvahy tri triedy aktív - akcie ako rizikové aktívum, dlhopisy ako menej rizikové aktívum a po tretie, hotovostné ekvivalenty sú v porovnaní s ostatnými dvoma považované za najmenej rizikové.

Ako vypočítať pomocou kalkulačky pridelenia aktív?

Je potrebné postupovať podľa nasledujúcich krokov, aby ste mohli vypočítať pridelenie aktív.

Krok 1 - Určite rizikový profil jednotlivca, cieľ investície, počet rokov, za ktoré sa má investovať.

Krok 2 - Vek je tu najdôležitejším faktorom, ktorý si treba všimnúť.

Krok 3 - Určite rozsahy, v rámci ktorých by bola povolená investícia do rizikových aktív na faktor určený v kroku 1.

Krok 4 - Teraz odčítajte vek, ktorý bol zaznamenaný v kroku 2, od 100, čo bude alokácia aktív smerom k rizikovým aktívam, čo je kapitál.

Krok č. 5 - Zvyšné percento je možné rovnomerne prideliť dlhopisom a hotovosti alebo podľa individuálnych požiadaviek, buď celé zvyšné percento v hotovosti alebo v dlhopisoch.

Krok č. 6 - Výsledkom sú hrubé rozdelenia podľa jedného pravidla, hoci nie presné.

Príklad č

Pán Vinay je jednotlivec, ktorý zostáva nezadaný a má 35 rokov. Nikdy sa nevenoval investovaniu a príliš tomu nerozumie. Je veľmi pekne usadený vo svojom vlastnom dome a nezodpovedá za žiadnu zodpovednosť. Jediným cieľom, ktorý má, je teraz mať dostatok finančných prostriedkov pre seba počas dôchodku, čo je o 30 rokov ďalej.

Osloví finančného poradcu, ktorý uznáva jeho faktory, zohľadňuje jeho obavy a investičný cieľ a poskytuje mu vyhlásenie IPS, ktorému len ťažko rozumel, a preto mu ako posledná možnosť odporúča prístup založený na pravidle, ktoré by bolo pre neho ľahké aby mu porozumel, a v priemere sa pridelenie priblíži k požiadavke pána Vinaya.

Ďalej sa pán Vinay rozhodol prideliť tiež hotovosť a obligáciu.

Na základe vyššie uvedených informácií sa od vás vyžaduje, aby ste vypočítali pridelenie aktív podľa prístupu založeného na princípe palca.

Riešenie:

Môžeme tu poznamenať, že pán Vinay je dobre vyrovnaný, neexistuje pre neho žiadny dlhový záväzok a jediný cieľ jeho života je mať prostriedky počas svojho odchodu do dôchodku, a preto by bol ochotný riskovať prideliť menšie prostriedky do rizikových aktív a ďalších. prostriedky v menej rizikovom aktíve.

Teraz môžeme použiť nasledujúci vzorec na výpočet pridelenia majetku:

• = 100 - 35
• = 65%

Podľa vyššie uvedeného všeobecného pravidla by alokácia na rizikové aktíva mala predstavovať 65% ako časový rámec na investovanie do 30 rokov a zvyšnú časť, ktorá predstavuje 100 - 65, čo je 35%, možno investovať do hotovostných ekvivalentov a dlhopisy.

Pretože nám však nie je pridelená žiadna konkrétna alokácia, môžeme ich rozdeliť v rovnakých pomeroch, ktoré sú 35% / 2, čo je 17,5% v hotovostných ekvivalentoch a 17,5% v dlhopisoch.

Príklad č

Pán Kapoor, ktorý má 55 rokov, investuje na trhu už nejaký čas, utrpel však straty, a preto sa rozhodol znížiť alokáciu aktív na rizikové aktíva. Keďže jeho portfólio nefunguje, nie je si istý, čo treba urobiť ďalej. Chce len dostať fixný príjem mesačne a jednorazovú sumu na konci 15 rokov. Nemá žiadny neuhradený dlh. Dáva si poradiť od svojho priateľa, ktorý je MBA v odbore finančníctva, a kvôli jeho dlhodobej investícii, vekovému faktoru a obmedzeným znalostiam o alokácii aktív navrhuje, aby na alokáciu aktív používal metódu pravidla. Pán Kapoor nemá záujem držať žiadne aktíva v hotovosti.

Na základe uvedených informácií sa od vás vyžaduje, aby ste podľa navrhovanej metódy vypočítali percento alokácie aktív v akciách aj dlhopisoch.

Riešenie:

Môžeme tu poznamenať, že pán Kapoor je dobre vyrovnaný, neexistuje pre neho žiadny dlhový záväzok a jediný cieľ jeho života je mať prostriedky počas svojho odchodu do dôchodku, a preto by bol ochotný riskovať prideliť menšie prostriedky do rizikových aktív a ďalších. prostriedky v menej rizikovom aktíve.

Teraz môžeme použiť nasledujúci vzorec na výpočet pridelenia majetku:

• = 100 - 55
• = 45%

Podľa vyššie uvedeného všeobecného pravidla by alokácia na rizikové aktívum mala predstavovať 45% ako časový rámec na investovanie do 15 rokov, a preto nemá záujem zvýšiť alokáciu na rizikové aktívum a zvyšnú časť, ktorá predstavuje 100 - 45, čo je 55 % môže byť investovaných do dlhopisov a ktoré splnia jeho požiadavku na dosiahnutie fixného príjmu.

Záver

Alokácia majetku nie je jednoduchá a závisí od prípadu k prípadu a typu jednotlivca; ich rizikové faktory, časový horizont, požiadavky na likviditu, daňové požiadavky, právne požiadavky atď. sú niektoré z faktorov, ktoré odvodzujú alokáciu aktív. Pretože mnoho jednotlivcov nemá znalosti o kapitálových trhoch, bola by pre nich táto metóda založená na princípe palca užitočná.