Rozdiel medzi anuitou a jednorazovou sumou
Anuita predstavuje pravidelnú fixnú platbu, ktorá môže byť mesačná, štvrťročná alebo na akomkoľvek inom základe zmluvy, zatiaľ čo jednorazová suma je platba celej splatnej sumy naraz a celá suma je prijatá v jednej platbe podľa uváženia investora.
Peňažné toky z akejkoľvek zmluvy nesúcej finančné záväzky môžu byť štruktúrované vo forme anuít alebo jednorazových platieb. Jeden z markantných rozdielov sa týka časového bodu alebo doby trvania transakcie. Inými slovami, anuitné platby sa uskutočňujú určitý čas, zatiaľ čo jednorazové platby sa realizujú naraz.
- Kedykoľvek niekto odkazuje na peňažné toky, môže to byť vo forme jednej platby alebo viacerých platieb v rôznych časových bodoch rozložených do vopred dohodnutého času. Anuity je možné definovať ako štruktúrované vyplácanie rovnakých čiastok v pravidelných intervaloch po určitú dobu investorom počas celej anuity. Investori sa rozhodujú pre anuity, aby bezpečným spôsobom dosiahli lepšiu návratnosť po určitý čas. Skutočným príkladom anuity by mohli byť systémy vrátenia peňazí ponúkané mnohými finančnými inštitúciami.
- Na druhej strane paušálna suma predstavuje dohodu o peňažných tokoch, pri ktorej dôjde k vyplateniu celej hodnoty zmluvy naraz. Paušálne platby umožňujú investorovi investovať alebo minúť celú sumu podľa jeho rozmarov a želaní. Investorom tiež poskytuje príležitosť na maximalizáciu ziskov generovaných výplatami prostredníctvom reinvestovania do lepších investičných ciest. Reálnym príkladom môžu byť fixné vklady v bankách, ktoré investorovi vyplatia na konci lehoty splatnosti jednorazovú sumu.
Infografika anuity vs. jednorazovej sumy
Pozrime sa na hlavné rozdiely medzi anuitou a paušálnou sumou spolu s infografikami.
Aplikácie anuity vs. paušálna suma
Ako sa teda rozhodnúť, či si vyberiete - anuitný alebo jednorazový hotovostný tok. Nasledujúci vzorec pomôže vyriešiť túto dilemu.
Kde,
- PVA = súčasná hodnota anuity
- PMT = platba za obdobie
- i = úrok za obdobie
- n = počet období
Ak má investor možnosť získať paušálnu sumu hneď teraz oproti pravidelným anuitným splátkam, mohlo by sa rozhodnúť na základe toho, či je paušálna suma vyššia ako súčasná hodnota anuity. Ak je paušálna suma, ktorá sa vypláca práve teraz, vyššia ako súčasná hodnota anuity, má zmysel namiesto jednorazových platieb zvoliť jednorazovú platbu.
Ak však paušálna suma umiestni investora do daňovej skupiny vyššej ako je obvyklé, potom je potrebné vykonať porovnanie na základe paušálnej platby po zdanení a súčasnej hodnoty anuity po zdanení. Zatiaľ čo v prípade, že je súčasná hodnota anuity vyššia ako paušálna suma, je zrejmé, že pôjde o možnosť anuity.
Ľahšie sa to však hovorí, ako robí. Všetko závisí aj od niektorých osobných podmienok. Ak chcete uviesť niekoľko, môže to byť niekoľko faktorov:
- Zdravie seba a rodiny
- Investičné schopnosti a úspory
- Denné výdavky
- Dlh
- Dane
- Ostatné zdroje príjmu
Kľúčový rozdiel
- Jednou z hlavných výhod anuity je, keď investor získa stabilný príjem po dobu trvania zmluvy. To môže príjemcom poskytnúť tok príjmu. Nakoniec budú platby z anuity predstavovať vyššiu sumu v porovnaní s jednorazovou sumou.
- Paušálne platby priťahujú daň naraz, zatiaľ čo anuita priťahuje daň oveľa nižšou sadzbou. Anuly možno považovať za finančne menej flexibilné, takže to nemusí stačiť na pokrytie základných výdavkov každodenného života.
- Počkajte, zatiaľ neodpisujte paušálne výdavky! Má to síce nejaké lukratívne výhody. Môže sa odovzdať ako dedičstvo ďalšej generácii alebo môže vyplatiť veľké dlhy. Nemali by sme ignorovať riziká spojené s veľkým korpusom. Počas reinvestície by sa s nimi malo zaobchádzať s maximálnou opatrnosťou a finančným know-how.
Porovnávacia tabuľka anuity vs. paušálneho súčtu
| Základ rozdielu | Anuita | Jednorazová suma | ||
| Štruktúra | V tomto usporiadaní peňažných tokov výplata pozostáva z pravidelných súm držiteľom anuity v určitom čase. | Pri tomto usporiadaní peňažných tokov dôjde k vyplateniu celej hodnoty zmluvy naraz. | ||
| Investor | Môže chrániť ľudí, ktorí s peniazmi nestíhajú rozumne a nakoniec môžu minúť celý korpus. | Je to výhodné pre ľudí, ktorí chcú investovať do iných finančných nástrojov, aby dosiahli vyššiu návratnosť. | ||
| Daň | Odložené anuity umožňujú investorovi odložiť platenie daní zo zisku, kým investor nezačne vyberať. | Pri použití rozdelenia paušálnych súm sa môže jednotlivec posunúť do vyššej daňovej skupiny, čo bude mať na konci roka za následok zvýšenie daní. | ||
| Cashflow | Peňažný tok sa všeobecne zvýši na vyššiu sumu ako paušálna suma. | Peňažný tok je ovplyvnený daňou a zľavou a odráža skutočnosť, že investor prijíma platby vopred. | ||
| Príklad | Bežným príkladom anuity sú výhercovia lotérie, aby sa zabezpečilo, že príjemcovia rozložia peniaze na dlhú dobu a zároveň dosiahnu návratnosť zostatku. | Medzi bežný príklad paušálnej sumy patria fixné vklady a podporné fondy. |
Záver
Ľudia si môžu chcieť vybrať medzi pravidelným príjmom (alebo anuitou) a jednorazovou platbou na úhradu výdavkov každodenného života. Pretože toto rozhodnutie ovplyvňuje finančnú budúcnosť týchto ľudí, mali by sa ľudia rozhodovať na základe informácií. Pri rozhodovaní, ktorá z možností funguje najlepšie, pomáha niekoľko faktorov, ako sú životné náklady, majetok atď.
V súčasnosti finančné inštitúcie a sprostredkovatelia ponúkajú rôzne hybridné finančné nástroje. Takéto hybridné nástroje ponúkajú výhody anuity aj jednorazovej platby počas života investora a dokonca ich výhody rozširujú na príjemcov. Takéto hybridné nástroje poskytujú slušnú návratnosť spolu s bezpečnosťou aj poistného produktu. Investori by si však mali prečítať dokumentáciu a vypočítať návratnosť svojich investícií, pretože veľa spoločností vykresľuje nereálne výnosy na základe predpokladov ďaleko od reality. Kríza čísla môže pre obyčajného človeka predstavovať skľučujúcu úlohu, ale iba informovaná myseľ môže investovať najlepšie vyhodnotením všetkých dostupných alternatív.
