Aká je platba istiny?
Platba istiny je zložkou splácania, ktorá znižuje sumu z dôvodu nesplateného dlhu. Pokiaľ ide o financie, pôžička, ak je dlžná, vyžaduje, aby sa platby uskutočňovali v rovnocenných splátkach, ktoré majú dve zložky - splátka úroku (zníženie úrokovej časti splatnej z úveru) a splátka istiny (priame zníženie splatnej sumy úveru). Keď sa vezme pôžička, veriteľ a dlžník sa navzájom rozhodujú o splátkach, ktoré by dlžník v stanovených intervaloch uhradil. Tieto splátky tiež zohľadňujú úroky alebo náklady príležitosti, ktorých sa veriteľ pri poskytovaní pôžičky vzdá.
Druhy splátky istiny
Spravidla existujú dva typy splátkových kalendárov - dokonca aj splátky istiny a dokonca aj celkové splátky.
# 1 - Dokonca aj platby istiny
Pri párnych splátkach istiny je výška splátky istiny pre každú platbu rovnaká. Jednoducho sa počíta pomocou pôvodne prijatej výšky pôžičky vydelenej počtom splátok. Úroková zložka tohto typu je úrok účtovaný za obdobie z dlžnej sumy.
# 2 - Rovnomerné celkové platby
Pri rovnomerných celkových platbách zostáva výška splátok počas obdobia rovnaká; avšak úroková zložka klesá, zatiaľ čo sa zvyšuje veľkosť splátok istiny. Je dôležité si uvedomiť, že splátka zostáva rovnaká.
Ročné rovnocenné splátky sa použijú podľa tohto vzorca:
Rovnaké splátky = P * r * (1 + r) n / ((1 + r) n - 1 )
Kde,
- P = Splatná istina
- r = úroková miera za obdobie
- n = počet splátok
Príklady a výpočet hlavnej platby
Zoberme si príklad a pochopme. Pán John chce na rozšírenie svojho podnikania pôžičku vo výške 100 000 dolárov a ide do banky Bank ABC LLC. Banka sa rozhodne požičať mu peniaze @ 2,0% ročne, a to na dobu 5 rokov, počas ktorej bude splácať úver v 5 splátkach. Pán John, v závislosti od podmienok pôžičky, mohol splácať splátky dokonca aj splátok istiny alebo dokonca celkových splátok.
Amortizačná tabuľka je v každom takom prípade uvedená nižšie.
Výpočet splátok istiny zostáva rovnaký, zatiaľ čo zmeny úrokovej zložky sú založené na neuhradenej sume.
- Ak sú platby založené na „rovnomerných celkových platbách“, najskôr by sme mali nájsť rovnocenné splátky, ku ktorým by sme vo vyššie uvedenom vzorci pripojili potrebné vstupy. V danom prípade P = 100 000 dolárov, r = 2,0% an = 5.
- Keď zapojíme vstupy do rovnice, dostaneme 21 215,8 USD, čo je platba, ktorá sa má vykonať na konci každého roka po dobu 5 rokov. Tu je dôležité poznamenať, že táto platba zahŕňa aj úrokovú zložku a nakoniec to, čo splácate za 5 rokov, by bolo viac, ako pôvodne brala istina, čo je 100 000 dolárov.
- Nasledujúca tabuľka ukazuje, ako sa výška nesplatenej sumy amortizuje počas doby trvania pôžičky. Splátka zostáva počas obdobia rovnaká s úrokovou zložkou a znižuje sa so splácaním istiny podľa harmonogramu.
Hlavná zložka = Splátka - (Počiatočná suma * r)
Ak sa John na konci roka 2 rozhodne splatiť ďalších 20 000 dolárov spolu s vyrovnanou splátkou 21 215,8 dolárov, táto ďalšia platba priamo zníži nevyrovnanú sumu na 41 184,0 dolárov a zmení sa plán amortizácie úveru.
- Vo vyššie uvedenom scenári bol John schopný splácať svoju pôžičku o rok skôr (vzhľadom na to, že sa každý rok drží rovnakej výšky vyrovnaných splátok) a skutočne tak ušetril na úrokoch. V pôvodnom prípade bola výška úroku zaplateného počas doby životnosti pôžičky 6 079,2 USD, zatiaľ čo vo vyššie uvedenom scenári je výška úroku zaplatená počas doby životnosti pôžičky 4 855,2 USD, čo je o 1 244,0 USD menej.
- John, za predpokladu, že mu zmluva o pôžičke dá opciu, môže tiež pokračovať v pôžičke po dobu 5 rokov reštrukturalizáciou rovnakých splátok na konci roka 2 pri splátke istiny 20 000 dolárov.
- Banka by opäť vypočítala rovnaké splátky za obdobie 3 rokov z neuhradenej sumy, čo je 41 184,0 USD. Amortizačná tabuľka pre tento prípad je uvedená nižšie;
Výhody platby istiny
- Predčasná platba šetrí úrok za dané obdobie.
- Znížený dlh zvyšuje voľnú hotovosť, ktorá je k dispozícii akcionárom spoločnosti, alebo v prípade jednotlivca voľnú hotovosť pre neho vo forme nasporeného úroku.
- V prípade spoločnosti to vedie k zdravej súvahe z dôvodu zníženia úrovne dlhu.
- Ideálne pre spoločnosti bohaté na hotovosť, bez ďalších investícií
Nevýhody splátky istiny
- V niektorých prípadoch je možné použiť hotovosť použitú na zaplatenie hlavnej časti ako lepšiu alternatívu.
- Pred rozhodnutím o splácaní istiny je dôležité zvážiť rôzne projekty a ich NPV, ktoré by sa niekedy mohli pokaziť.
- Banka niekedy účtuje fiktívny poplatok, keď dlžník spláca istinu.
Záver
- Splátka istiny vedie k rýchlejšiemu splácaniu úveru a znižuje dlžnú sumu. Rovnaké splátky majú dve zložky - úrokovú zložku a hlavnú zložku. Hlavná zložka smeruje k skutočnej dlžnej sume, na rozdiel od úrokovej zložky, v ktorej banka účtuje dlžníkovi poplatky.
- Platba istiny má svoje vlastné klady a zápory. Mohlo by to byť výhodné, niekedy by to mohlo byť nevýhodné. Je dôležité, aby sa suma použitá na zaplatenie zodpovednosti lepšie nepoužila v projekte, ktorý zarába viac ako nasporený úrok. Pri rozhodovaní je veľmi dôležité brať do úvahy časovú hodnotu peňazí.
